「黒字なのに苦しい」の正体
「うちは黒字決算なのに、いつも資金がギリギリなんです」
そんな悩みを抱えている中小企業の経営者もいるのではないでしょうか。
利益が出ているにもかかわらず、支払いに必要な資金が不足すれば、経営が行き詰まることがあります。いわゆる「黒字倒産」です。
その背景にあるのが、「利益」と「現金」は必ずしも一致しない、という経営の基本構造です。
結論として、黒字倒産を防ぐために重要なのは、利益だけを見るのではなく、「いつ、いくら現金が入り、いつ、いくら出ていくのか」を経営者自身が把握することです。
難しい財務分析から始める必要はありません。まずは、自社の現金の動きをつかむ「キャッシュ感覚」を持つことが第一歩です。
利益が出ていても現金が減る4つの理由
企業の会計では、売上や経費を計上して利益を算出します。しかし、帳簿上の利益と、実際に手元に残る現金にはズレが生じます。
中小企業で現金が減る主な要因として、次のようなものがあります。
- 借入金の元本返済
元本返済は損益計算書上の費用にはなりませんが、現金は出ていきます。 - 設備や車両などの購入
設備投資では、実際の支出時期と、減価償却によって費用として計上される時期が異なる場合があります。 - 売上を計上してから入金されるまでの時間
売上が立っていても、売掛金が回収されるまでは現金になりません。 - 過剰な在庫
商品や材料を仕入れれば現金は出ていきます。在庫として残っている間、その資金は現金として使うことができません。
そのため、損益計算書だけを見て「利益が出ているから大丈夫」と判断するのは危険です。
黒字倒産を防ぐために経営者が確認したい3つのこと
会計ソフトやキャッシュフロー計算書に精通していなくても、資金の動きをつかむことはできます。
まずは、次の3つを習慣にしてみましょう。
1．毎月の現金残高を見る
前月と比べて現金が増えたのか、減ったのかを確認します。
大切なのは残高を見るだけではなく、「なぜ増えたのか」「なぜ減ったのか」を自分の言葉で説明できることです。
売上が増えたのに現金が減っているのであれば、売掛金や在庫、設備投資、借入返済などに原因がないか確認します。
2．これから発生する大きな支出を把握する
借入金の返済、税金、賞与、設備購入など、まとまった支出がある月をあらかじめ確認しておきます。
今月の残高だけを見て安心するのではなく、数か月先にどのような支払いがあるのかを意識することが重要です。
3．売上だけでなく「入金」を見る
売上が増えることはもちろん重要です。
しかし、会社を動かすために実際に使えるのは現金です。
「いくら売れたか」だけではなく、「いつ、いくら入金されるのか」まで確認する習慣を持つことで、資金不足の兆候に早く気づけるようになります。
売上が伸びているときほど資金の動きに注意する
資金繰りが苦しくなるのは、業績が悪いときだけではありません。
たとえば小売業では、売上増加を見込んで商品を多めに仕入れると、商品が売れて代金を回収するまで、仕入れに使った資金が在庫として滞留します。
製造業でも、受注が増えれば材料費や外注費などを先に支払う一方、売上代金の入金は数か月後ということがあります。
つまり、売上が伸びている会社ほど、売上の増加と一緒に「必要な運転資金も増えていないか」という視点が必要です。
利益が出ていることと、資金繰りに余裕があることは別の問題として考えましょう。
キャッシュフロー経営は「感覚の習慣化」から始まる
難しい財務書類をすべて読みこなすことから始める必要はありません。
経営者が自分の目で現金の増減を確認し、「なぜそうなったのか」を説明できるようになること。それが、キャッシュフロー経営の基本です。
まずは毎月、預金残高を確認してみてください。
「先月より増えたのか、減ったのか。それはなぜか」
この問いを習慣にするだけでも、自社のお金の動きに対する見方は変わってきます。
そして、現金が減る傾向が続いている、数か月先に大きな支払いがある、といったことに気づいたら、次は入金と支払いを時系列で整理し、先々の資金残高を予測します。
中小企業では、問題が起きてから資金を考えるのではなく、少し先の現金を見ながら次の経営判断を考えることが重要です。
今日からできる小さな確認の積み重ねが、将来の資金危機を防ぐ力になります。
